Significado de la reformulación
Una reexpresión es la revisión de los estados financieros ya emitidos que pertenecen a una o más compañías para corregir errores con inexactitudes materiales ocurridas como resultado de no adherirse y cumplir con las Políticas Contables Generales Aceptadas (GAAP), errores contables, fraude o errores administrativos y que afectan parte del estado financiero total que puede requerir una auditoría completamente nueva que también puede afectar los estados financieros futuros.
La emisión de estados financieros reexpresados es necesaria para que las partes interesadas obtengan una imagen correcta de la empresa y tomen sus decisiones en consecuencia. También es esencial informar los errores y considerarlos en la declaración si son materiales.
Ejemplos de reformulación
Molson Coors Brewing Company dio a conocer a sus partes interesadas en febrero de 2019 que emitiría una reexpresión del año financiero 2016 y 2017. Los auditores descubrieron discrepancias importantes con respecto a los pasivos por impuestos diferidos por impuesto a las ganancias. La empresa subestimó el gasto por impuesto a las ganancias y el pasivo por impuestos diferidos.
fuente: Documentos presentados ante la SEC de Molson Coors Brewing Company
Resultó en un aumento falso de la ganancia neta en $ 400 millones para el año 2016. Más tarde, la compañía aceptó que había subestimado el monto del impuesto aún por pagar en su balance en $ 248 millones. La valoración del capital social de la empresa se exageró en una cantidad igual. El precio de las acciones de la compañía cayó casi un 6,4% tras su divulgación.
Tipos de reformulación
Según el nivel de errores, podemos clasificar la declaración de reformulación en las siguientes categorías:
Paso n. ° 1 - Reexpresión de no dependencia
Se emite cuando se encuentran errores masivos en los estados financieros del período anterior y, por lo tanto, es difícil confiar tanto en los estados financieros anteriores como en los actuales. Se debe presentar un artículo 8K 4.02 y la opinión de los auditores debe referirse a él. También se le llama declaración de reemisión.
Paso # 2 - Reformulación de la revisión
Se emite cuando hay un error material en el estado financiero anterior, pero el grado de error no socava la credibilidad de los estados financieros de otro período. Solo se requiere actualizar el estado financiero anterior. A diferencia de la reexpresión por falta de confianza, el ítem 4.02 no es necesario.
Paso # 3 - Ajustes fuera del período
Si el grado de error no afecta tanto la confiabilidad de los estados financieros de cualquier período, entonces no se requiere ninguna reexpresión. Su efecto puede tomarse colectivamente incorporando el mismo en el estado financiero actual junto con una nota informativa, ya que afectará la comparabilidad.
Regla de reformulación
De acuerdo con los PCGA, los siguientes tres tipos de errores si el material encontrado debe corregirse y debe emitirse una reexpresión:
- Error de contabilidad
- Incumplimiento de GAAP
- Fraude o tergiversación
Si se encuentra alguno de los errores anteriores, debe pasar la prueba de materialidad. La materialidad se juzga analizando si el error encontrado impactará significativamente a los stakeholders en su toma de decisiones o no. No es necesario reiniciar todos los errores emitiendo reformulaciones a sus usuarios. Además del factor de errores significativos, también puede haber otras causas, que pueden requerir una nueva declaración. Estos son:
- Cambios en los PCGA: Si cualquier cambio con respecto a los métodos contables que puedan ser requeridos en el estado financiero actual y si se aplica de forma retroactiva también impactaría el estado del período anterior, el estado de comparación debe reiniciarse.
- Cambios de la entidad que reporta: Si el tipo de propiedad o la estructura de cualquier compañía cambia en el período actual y tiene un impacto significativo en la presentación de informes o revelaciones pertenecientes al estado financiero, el estado comparativo de los períodos anteriores debe reiniciarse.
Impacto
El impacto de la reformulación puede variar según el nivel y grado de errores. En el pasado se observó que el mercado responde con más dureza a la declaración de reemisión en comparación con la declaración de revisión. Su causa también decide los sentimientos del mercado. Si se emite debido a problemas de integridad o operativos, la confianza de las partes interesadas se ve más afectada. Aparte de todas estas reformulaciones, generalmente resultan en tarifas de auditoría más altas ya que el auditor tiene que dedicar muchas horas a analizar el impacto y la naturaleza de la reformulación para asegurar que la calidad de la auditoría sea alta.
Prevención
La reexpresión puede socavar las valoraciones de la empresa o agotar los recursos contables o legales y puede diluir la imagen de la empresa frente a sus grupos de interés. Debemos tomar precauciones para evitar cualquier pesadilla por emitir una reformulación:
- Involucre a profesionales contables calificados e inteligentes.
- Implementar controles internos sólidos y efectivos dentro de la organización;
- Exhibe una cultura de conservadurismo e integridad.
Riesgos
- Impactar el fondo de comercio de la empresa;
- Socavar la valoración de la empresa;
- Disminuir la credibilidad de la empresa;
- Limite la financiación a la empresa;
- Obstaculizar el funcionamiento de la empresa;
