Diferencia entre fondos mutuos y ETF
Los fondos mutuos se refieren a los esquemas de inversión que se administran de manera activa y profesional donde las casas de fondos recolectan dinero de los diferentes inversionistas y luego lo invierten en las diversas tenencias en una casa de área diversificada, mientras que los ETF (fondos cotizados en bolsa) se refieren a la canasta de valores que se negocian en la bolsa como una acción y estos fondos se administran pasivamente y se pueden negociar libremente en el mercado desde la bolsa en la que cotizan.
Existe una variedad de vías de inversión para que los inversores hagan crecer su dinero. Los fondos mutuos y los ETF son dos de estos modos que sirven de guía para multiplicar las inversiones realizadas con una línea de demarcación entre ellos. Los fondos mutuos implican un objetivo financiero común por el cual la compañía de administración de activos invertirá los fondos acumulados en varios valores en los mercados de capital y dinero. Se considera que son un refugio seguro, ya que siguen un conjunto determinado de estrategias con el objetivo de proporcionar rendimientos consistentes por encima de la tasa de rendimiento del mercado.
Los ETF del otro lado son similares a los fondos mutuos, pero se negocian en la bolsa de valores.
Fondos de inversión vs ETFs Infografía
Veamos las principales diferencias entre los fondos mutuos y los ETF.
Diferencias clave
- Los fondos mutuos son un conjunto de inversiones de varios inversores, que seguirán invirtiendo en el mercado de valores en nombre de los inversores. La inversión se realizará en valores diversificados con el objetivo de ofrecer rentabilidades superiores a la tasa de rentabilidad libre de riesgo vigente. Por otro lado, un ETF es un fondo de inversión que cotiza en bolsa. Estos ETF rastrean un índice como el índice bursátil / índice de bonos.
- Los fondos mutuos implican la negociación de los ingresos de las acciones de la casa del fondo, mientras que los ETF implican actividades comerciales entre dos inversores en el mercado secundario.
- El índice de gastos promedio de los fondos mutuos es relativamente más alto ya que están rastreando múltiples índices y valores, mientras que los ETF rastrean un índice particular y adoptan una estrategia pasiva, lo que reduce aún más el índice de gastos promedio. Este aspecto puede improvisar aún más sobre el rendimiento de las inversiones ofrecidas.
- Los fondos mutuos son administrados activamente por los administradores de fondos designados que son responsables de la compra y venta continua de valores para superar los rendimientos esperados. Los ETF siguen un estilo de gestión pasiva, ya que coinciden con un índice específico y esperan la oportunidad antes de tomar una decisión.
- Cualquier venta o rescate en un fondo mutuo conduce a un nivel más alto de impuesto a las ganancias de capital en comparación con los ETF. Así, los ETF's tienen mayor eficiencia fiscal debido a la estructura que permite disminuir sustancialmente o evitar distribuciones de capital.
- Una cuenta de negociación de acciones no es obligatoria al comprar un fondo mutuo, pero dado que los ETF se negocian en el mercado de valores, una cuenta de negociación de acciones se vuelve obligatoria.
- Los fondos mutuos se negocian en el NAV, que se cotiza al final del día, pero un ETF se negocia a lo largo del día, como las acciones.
- Los fondos mutuos no implican comisiones de intermediación, pero son aplicables en el caso de ETF.
Tabla comparativa de fondos mutuos frente a ETF
| Base de comparación | Fondo de inversión | ETF |
| Sentido | Es un vehículo de inversión que se gestiona de forma profesional. Los recursos se agrupan de varios inversores y se negocian en nombre de los clientes. | Un plan de inversión está siguiendo el índice. Además, se cotizan y se negocian en la bolsa. |
| Estilo de gestión | Activo pero dentro de los límites mencionados en el Folleto | Estilo pasivo |
| El requisito de cuenta comercial | No esencial | Requerido para transacciones |
| Carga fiscal | El impuesto a las ganancias de capital es alto debido al comercio frecuente | Comparativamente, se aplica el impuesto más bajo |
| Corretaje | No aplica por compra directa de fondos | Se requiere ser pagado |
| Gastos | Alto ratio de gastos | Los gastos son menores, ya que no se negocian activamente, lo que hace que caigan los índices de gastos. |
| Actividades comerciales | Ocurre dentro de la casa de fondos | Ejecutaron hacia y desde los inversores en los mercados. |
Conclusión
Después de la discusión detallada anterior, ambos son patrones de inversión similares con el objetivo de maximizar las ganancias de las inversiones recibidas. Ambos tienen sus pros y sus contras y, según la capacidad de asumir riesgos y la estrategia deseada de los inversores, se puede seguir cualquiera de los instrumentos.
Otro beneficio es que ambos pueden incluirse en la cartera individual para maximizar la rentabilidad.
