Definición de contabilidad de valor razonable
La contabilidad del valor razonable es el proceso de mantener partidas en los estados financieros en su valoración actual, que es el valor razonable. El mecanismo Mark to Market se aplica en períodos específicos para cambiar el valor de los elementos en los estados financieros y mostrarlos según su Valor Razonable en el mercado. Cuando un elemento en particular se muestra en el valor razonable, las ganancias / pérdidas no realizadas regulares se muestran en el estado de pérdidas y ganancias.
Caracteristicas
# 1 - Mercado
El cambio en el valor razonable depende del mercado en general, si un artículo en particular se vende a un precio diferente a su valor razonable, entonces el valor razonable del artículo no cambia debido a esa transacción. El valor razonable lo decide el mercado, por lo que, en conjunto, cuánto están dispuestos a pagar todos por un artículo en particular
# 2 - Período de espera
El valor razonable se determina cuando el tenedor del artículo no tiene prisa por vender el título. Durante las prisas, el poseedor puede estar listo para vender el artículo a un precio con descuento. Por lo tanto, la contabilidad del valor razonable supone que el valor razonable lo determinan personas que están preparadas para conservar el artículo durante mucho tiempo.
# 3 - Flujos de caja futuros
El valor razonable del activo se determinará con base en el valor presente de todos los flujos de efectivo futuros que generará el activo. Entonces, esta característica ayuda en la fijación de precios neutrales de los activos.
# 4 - Transacción ordenada
La transacción debe tener lugar en un mercado público donde todos puedan ver el comercio y participar. Las transacciones que suceden dentro de puertas cerradas no serán solicitadas para el precio del valor razonable. Por lo tanto, en el precio de valor razonable, no debería haber ningún factor externo que afecte el precio.
# 5 - Fecha mencionada
El valor razonable siempre se calcula en una fecha determinada. Entonces, todos los días, el valor razonable puede cambiar, ya que las condiciones del mercado no están estancadas.
Ejemplos de contabilidad del valor razonable
Ejemplo 1
El Sr. X planea comprar un Road Roller. Los ingresos del Road Roller se mencionan a continuación:
- Año 1: $ 80,000
- Año 2: $ 50,000
- Año 3: $ 200,000
- Año 4: $ 100,000
- Año 5: $ 200,000
La tasa de interés vigente en el mercado es del 5%. La vida útil del Roller es de cinco años. Calcule el valor razonable del activo
Solución
El valor razonable del activo debe ser su capacidad para obtener un rendimiento a lo largo de su vida después del ajuste de la tasa de interés.
Paso # 1 - Ganancia total de la apisonadora
- = $ 80 000 + $ 50 000 + $ 200 000 + $ 100 000 + $ 200 000
- = $ 630.000
Paso # 2 - Calcule el valor presente de los flujos de efectivo futuros
Lleve todos los pagos que recibirá en el futuro al año 0. Por lo tanto, desconéctelos con la tasa de interés vigente en el mercado.
- Año 1 - Valor presente del flujo de efectivo $ 80,000 = 80,000 / 1.05 = 76,190
- Año 2 - Valor presente del flujo de efectivo $ 50,000 = 50,000 / (1.05) 2 = 45,351
- Año 3 - Valor presente del flujo de efectivo $ 200,000 = 200,000 / (1.05) 3 = 172,768
- Año 4 - Valor presente del flujo de efectivo $ 100,000 = 100,000 / (1.05) 4 = 82,270
- Año 5 - Valor presente del flujo de efectivo $ 200,000 = 200,000 / (1.05) 5 = 156,705
Cálculo del valor presente total
- = 76,910 + 45,351 + 172,768 + 82,270 + 156,705
- Valor presente total (valor razonable) = $ 533,285
Entonces, el Sr. X debería registrar $ 533,285 como valor del activo en el lado del activo del Balance General.
Ejemplo # 2
El Sr. Y compró un contrato de derivados a $ 100,000 en noviembre de 2019. El contrato es por tres meses. El año contable comienza en enero. A fines de diciembre, el valor del contrato es de $ 90,000. ¿Cómo mostrará el Sr. Y este cambio si sigue la contabilidad del valor razonable?
Solución
Como el Sr. Y sigue la contabilidad del valor razonable, debe realizar el ajuste al mercado al final del año financiero. Al final del año, el valor razonable del contrato es menor que lo que se muestra en el balance general. Entonces, el Sr. Y tendrá que registrar una pérdida no realizada de $ 10,000 en el Estado de pérdidas y ganancias y debe reducir el valor del contrato en el balance general en $ 10,000.
Noviembre de 2019
En balance - Contrato $ 100,000
Enero de 2020
En balance general - Contrato $ 90,000
En el estado de pérdidas y ganancias = Pérdida no realizada $ 10,000
Contabilidad de valor razonable frente a contabilidad de costos históricos
- La contabilidad del valor razonable es la forma de contabilidad más imparcial y es aceptada por los estándares contables modernos, mientras que la contabilidad histórica se basa en precios históricos y fue utilizada anteriormente por los estándares contables.
- La contabilidad del valor razonable trae volatilidad en los estados contables como el balance y las pérdidas y ganancias porque las ganancias / pérdidas se marcan después de cada período. Por el contrario, la contabilidad histórica mantiene el balance y las pérdidas y ganancias estables, ya que no hay una marca de mercado y el valor que se muestra en los estados permanece fijo.
- La contabilidad del valor razonable hace que el balance general sea más realista como los precios que se muestran en el balance, mientras que la contabilidad del costo histórico es un precio obsoleto. No se puede confiar en el valor que se muestra en los estados financieros en esta contabilidad. Según la contabilidad histórica, el valor de compra permanece constante independientemente de su precio real en el mercado.
Ventajas y desventajas
Ventajas
- La contabilidad de valor razonable refleja los precios actuales de los elementos del balance. Así que el balance está muy actualizado y revela la imagen real de la entidad.
- La marcación regular al mercado ayuda a las partes interesadas a obtener una imagen real de las ganancias / pérdidas, ya que las ganancias / pérdidas no realizadas se marcan en este sistema.
- Como se usa el valor razonable, la administración no puede jugar con los precios y el auditor puede verificar fácilmente los precios
Desventajas
- La determinación del valor razonable a veces es dolorosa. Si no hay demasiados compradores y vendedores disponibles, la determinación del valor razonable es difícil.
- La gerencia puede jugar con las ganancias, mostrando una ganancia no realizada, que puede no sostenerse durante la venta real del activo.
- El valor razonable aporta volatilidad a los estados financieros que no agradan a muchos inversores. Los inversores prefieren un balance estable en el que puedan confiar.
Conclusión
La contabilidad de valor razonable está siendo aceptada por la contabilidad moderna, ya que muestra la imagen real de la empresa. Y lentamente, los estándares contables se están moviendo hacia eso. El valor razonable debe calcularse de manera eficiente; no debería haber ninguna manipulación en su cálculo.
